💬 Токенизация активов становится темой года в криптовалюте

Токенизация активов становится темой года в криптовалюте

Блокчейн быстро меняет правила игры для финансовых учреждений, поскольку все больше старых фирм вкладывают свои зубы в цифровые активы.

Токенизация, процесс наделения правами собственности и другими правами актива, основанного на блокчейне, происходит быстро в нескольких блокчейн-экосистемах. К 2023 году более пяти корпораций используют этот процесс для повышения эффективности различных транзакций.

Почему они это делают? Нынешняя традиционная модель покупки, продажи и торговли акциями компании несколько архаична, по словам Боба Раса, соучредителя протокола XRP Sologenic.

Устаревшие методы включают ограничения, препятствующие торговле активами: ограниченное время работы рынка и медленное время расчетов. По словам Раса, стоимость продолжения использования этих традиционных рельсов может стать чрезмерной.

«Представьте себе создание цифрового представления акций Tesla или Microsoft — их токенизацию — и возможность торговать ими в сети 24/7, позволяя даже инвесторам торговать частью токенизированных акций», — сказал Рас в Blockworks.

«Более того, затраты будут в несколько раз меньше, чем сейчас, потому что вместо того, чтобы полагаться на прихоти доверенных третьих сторон, у вас есть базовая цепочка блоков, которая может немедленно способствовать слышимости и прозрачности».

Он прогнозирует, что стоимость токенизированных активов может вырасти до триллионов долларов в течение следующих десятилетий.

Вот некоторые имена, которые недавно объявили о проектах токенизации активов:

В январе Goldman Sachs объявил о запуске своей платформы цифровых активов (DAP). Платформа построена с использованием частного (разрешенного) стека блокчейнов, известного как Canton, созданного Digital Asset.

Goldman Sachs будет использовать его для выпуска, регистрации, расчетов и хранения цифровых активов. Европейский инвестиционный банк (ЕИБ) был первым учреждением, которое сотрудничало с платформой для выпуска своей первой цифровой облигации.

ЕИБ уже выпустил свою вторую номинированную в евро цифровую облигацию на частном блокчейне в сотрудничестве с Goldman Sachs.

Менеджер по глобальным инвестициям Гамильтон Лейн объявил, что некоторые продукты будут токенизированы через блокчейн Polygon. Благодаря партнерству с компанией Securitize, занимающейся ценными бумагами, связанными с цифровыми активами, флагманский фонд прямых инвестиций Hamilton Lane будет доступен для определенных американских инвесторов через новые токенизированные фидерные фонды, обеспечивающие доступ к прямым акциям, частным кредитам и вторичным транзакциям.

Ими будет управлять подразделение Securitize по управлению цифровыми активами Securities Capital. Минимальная сумма инвестиций установлена ​​в размере 20 000 долларов США.

Правительство Гонконга заявило в феврале, что оно успешно выпустило свою первую токенизированную зеленую облигацию на сумму около 100 миллионов долларов в рамках своей программы зеленых облигаций. Зеленые облигации предназначены для финансирования экологически чистых или ориентированных на климат проектов.

Центральное подразделение денежных рынков использовало протокол токенизации Goldman Sachs GS DAP для выпуска, и облигация была подписана четырьмя банками с доходностью 4,05%.

Немецкий производственный гигант Seimens выпустил свою первую цифровую облигацию на Polygon со сроком погашения в один год. Хотя облигация была выпущена в сети, доходы от инвесторов были собраны через традиционные банковские каналы. Siemens подчеркнула свои усилия, заявив, что переход от бумаги к блокчейну сделает транзакции более быстрыми и эффективными.

Инфраструктурная компания DeFi Swarm Markets в этом месяце запустила торгуемые акции и облигации, совместимые с DeFi, на Polygon. Эти токенизированные ценные бумаги принесут акции Apple и Tesla, а также два ETF казначейских облигаций США в DeFi, однако они не будут доступны для инвесторов из США.

Минимальных инвестиций нет, и продукты продаются как розничным, так и институциональным инвесторам. Ожидается, что к предложению будет добавлено больше акций и других активов.

По словам Даниэлы Барбозы, исполнительного директора Hyperledger Foundation, токенизация активов по-прежнему недооценивается многими рыночными обозревателями, поскольку они могут быть сосредоточены в первую очередь на самих токенах.

«Но токенизация самых разных активов — от акций и индексных фондов до недвижимости и углеродных кредитов — предлагает огромный потенциал с точки зрения не только повышения прозрачности, проверяемости и эффективности, но и доступа к людям, которые в противном случае не смогли бы подключиться к традиционные рынки», — сказал Барбоза Blockworks.

«Если уменьшить масштаб, то такие транзакции сделают рынки гораздо более эффективными».