💬 Из грязи в князи, из бедняков в грязь: погоня за розничными ценами на криптовалюту теряет деньги, отчет BIS

Из грязи в князи, из бедняков в грязь: погоня за розничными ценами на криптовалюту теряет деньги, отчет BIS

Розничные криптоинвесторы потеряли криптовалюту за эти годы. Нестабильный характер криптовалют и отсутствие регулирования на рынке криптовалют привели к многочисленным случаям, когда инвесторы теряли большие суммы денег. Согласно отчету BIS, погоня за розничными ценами на криптовалюты приносит убытки.

В последние несколько лет наблюдается всплеск популярности криптовалют, причем биткойн лидирует. Когда цены на криптовалюты взлетели до небес, многие розничные инвесторы вскочили на подножку, надеясь получить быструю прибыль. Однако для многих инвесторов их путешествие в мир криптовалют было болезненным, и большинство из них потеряли деньги.

Одной из основных причин, по которой розничные инвесторы теряют деньги, является крайне волатильный характер криптовалют. Цены на криптовалюты могут быстро колебаться, иногда на 10-20% за один день. Из-за этого розничным инвесторам чрезвычайно сложно точно предсказать движение цен, что приводит к неверным инвестиционным решениям.

Почему розничные криптоинвесторы несут убытки?

Цена биткойна достигла исторического максимума почти в 65 000 долларов в апреле 2021 года, но упала примерно до 30 000 долларов в июне 2021 года. В настоящее время BTC торгуется ниже отметки в 24 000 долларов, что более чем на 65% ниже его исторического максимума. Розничные покупатели, которые являются индивидуальными инвесторами с небольшим капиталом, как правило, более подвержены волатильности рынка и могут с большей вероятностью понести убытки.

Еще одна причина потерь, с которыми сталкиваются розничные инвесторы, заключается в необходимости знания и понимания технологии, лежащей в основе криптовалют, и динамики рынка. Чтобы выйти на рынок, розничным инвесторам требуется надлежащая комплексная проверка и исследования, и они принимают неверные инвестиционные решения, основанные на ажиотаже и спекуляциях. Более того, потребность в большем регулировании и надзоре на рынке криптовалюты также способствовала потерям, понесенным розничными инвесторами.

В отличие от традиционных финансовых рынков, криптовалюты практически не регулируются, что делает инвесторов уязвимыми для мошеннических действий и рыночных манипуляций.

Наконец, стадный менталитет розничных инвесторов также сыграл значительную роль в их убытках. Многие инвесторы вышли на рынок, когда криптовалюты достигли пика, движимые страхом упустить потенциальную прибыль. Даже после покупок у китов или профессиональных трейдеров с глубокими карманами. Однако, когда цены резко упали, многие розничные инвесторы запаниковали, что усугубило их потери.

Киты съедают всю прибыль в неблагоприятных рыночных условиях

Банк международных расчетов опубликовал отчет 20 февраля, в котором были рассмотрены сценарии для розничных инвесторов. Это видно по прошлому году, когда рынок потерял миллиарды долларов, что существенно повлияло на ритейлеров. Только в мае 2022 года во время рыночных потрясений после краха Terra (LUNA) было выведено более 450 миллиардов долларов. Еще 200 миллиардов долларов были потеряны после банкротства FTX в ноябре 2022 года.

В отчете говорится, что в течение обсуждаемого периода «активность криптотрейдинга заметно возросла: крупные и опытные инвесторы продавали, а мелкие розничные инвесторы покупали». Это видно на графиках, добавленных ниже.

BIS отмечает, что, несмотря на крах Terra и падение FTX, активность в приложениях для торговли криптовалютой подскочила после того, как появились новости об их неудачах, но более крупные держатели, как правило, могли «за счет более мелких инвесторов», поскольку они знают, когда продавать биткойны и другие криптовалюты. розничным инвесторам перед резким снижением.

«Эти потери могут быть усугублены тем фактом, что более крупные и опытные инвесторы, как правило, продавали свои монеты прямо перед резким падением цен, в то время как более мелкие инвесторы продолжали покупать», — говорится в отчете.

«Эти потери могут быть усугублены тем фактом, что более крупные и опытные инвесторы, как правило, продавали свои монеты прямо перед резким падением цен, в то время как более мелкие инвесторы продолжали покупать», — говорится в отчете.

Метод погони за розничными ценами на криптовалюту теряет деньги

Новая группа розничных инвесторов запрыгнула на криптовалютный фургон, привлеченные хорошей прибылью. Приведенный ниже график подтверждает упомянутое утверждение. Данные о сети, метрики обмена и статистика загрузки приложений для криптовалюты, собранные исследователями BIS, показывают, что большинство медианных розничных криптоинвесторов потеряли деньги с августа 2015 года до конца 2022 года.

В отчете утверждалось:

«Данные по основным криптоторговым платформам за период с августа 2015 года по декабрь 2022 года показывают, что в результате большинство пользователей крипто-приложений почти во всех странах понесли убытки на своих биткойн-холдингах».

«Данные по основным криптоторговым платформам за период с августа 2015 года по декабрь 2022 года показывают, что в результате большинство пользователей крипто-приложений почти во всех странах понесли убытки на своих биткойн-холдингах».

Многие держатели/инвесторы BTC потеряли деньги в разных географических регионах. Неудивительно, что потери были выше в различных странах с развивающейся экономикой, таких как Индия, Турция, Бразилия и другие. Но вот то, что вызвало переполох на крипторынке: согласно исследованию BIS, разрушения, вызванные крахом известных крипто-институтов, не оказали серьезного влияния на финансовый рынок в целом. Исследователи BIS настаивают на том, что «криптовалютные сбои мало влияют на финансовые условия в целом».

Данные, собранные командой BIS, указывают на слабую корреляцию между потерями криптовалюты и стрессом на финансовом рынке в целом.

«Несмотря на большую пользовательскую базу криптографии и значительные убытки для многих инвесторов, потрясения на рынке в 2022 году оказали незначительное заметное влияние на более широкие финансовые условия за пределами крипто-вселенной, подчеркнув в значительной степени самореференциальный характер криптографии как класса активов».

«Несмотря на большую пользовательскую базу криптографии и значительные убытки для многих инвесторов, потрясения на рынке в 2022 году оказали незначительное заметное влияние на более широкие финансовые условия за пределами крипто-вселенной, подчеркнув в значительной степени самореференциальный характер криптографии как класса активов».

Чтобы добавить стабильности, команда BIS порекомендовала следующее:

В последнее время глава BIS Агустин Карстенс публично объявил фиат лучшей формой денег по сравнению с криптовалютой. Это может быть не так, учитывая подводные камни, которые все еще содержит первый, как описано BeInCrypto.

Идти по противоположному пути: Crypto One

Несмотря на очевидное осуждение Биткойна и всего крипторынка, Биткойн на протяжении многих лет превзошел основные классы активов.

Между тем, дневной коэффициент корреляции между BTC и S&P 500 (SPX) впервые с ноября 2022 года вышел на отрицательную территорию. Это действительно уверенность в том, что Биткойн не только отделится от традиционного фондового рынка, но и снова получит шанс. чтобы зафиксировать оценку инвесторов в качестве хеджирования против инфляции.

Тем не менее, крипто-заражение было серьезным. Само собой разумеется, что эта ниша, пока еще формирующийся крипторынок, имеет много возможностей для развития. Особенно по сравнению с фиатными валютами.

Используя относительно нейтральный подход, Трэвис Клинг, ключевая фигура в фирме по управлению крипто-активами, поговорил с BeInCrypto. Несмотря на то, что Карстенс объявил фиат победителем, Клинг не обязательно назвал бы его «выигрышным».

«Биткойн не выступал в качестве средства сбережения. Это действовало как убыточная акция SAAS. Похоже, это не изменится в ближайшее время. В будущем BTC, скорее всего, будет двигаться как убыточная акция SAAS. Это инверсия DXY, что подтверждает точку зрения большого мальчика».

«Биткойн не выступал в качестве средства сбережения. Это действовало как убыточная акция SAAS. Похоже, это не изменится в ближайшее время. В будущем BTC, скорее всего, будет двигаться как убыточная акция SAAS. Это инверсия DXY, что подтверждает точку зрения большого мальчика».

Наконец, в заключение он провел параллель с очевидной коррекцией цены. «Цена BTC примерно такая же, как и пять лет назад. И если вы посмотрите на то, что было сделано в этой экосистеме за эти пять лет и где это сводится к сегодняшнему дню в 2023 году, не похоже, что мы несемся по дороге к победе над фиатом. Даже не близко.'

Но опять же, он поддерживает криптографию и верит в «потенциал этой технологии, чтобы сделать мир лучше». И я хочу сделать все возможное, чтобы реализовать этот потенциал».

В любом случае, если рынок криптовалют хочет конкурировать с участвующими игроками, он должен обеспечить лучшую защиту инвесторов. На момент написания этого не было.