💬 GBP/USD демонстрирует дневной максимум выше 1,2400, так как индекс доллара США становится волатильным, политика ФРС и Банка Англии находится в центре внимания

GBP/USD демонстрирует дневной максимум выше 1,2400, так как индекс доллара США становится волатильным, политика ФРС и Банка Англии находится в центре внимания

Пара GBP/USD обновила свой дневной максимум на отметке 1,2405 в начале европейской сессии. Кабель набрал силу, так как индекс доллара США (DXY) стал чрезвычайно волатильным на фоне разговоров о решении Федеральной резервной системы (ФРС) и Банка Англии (BoE) по процентной ставке на этой неделе. Индекс доллара США продемонстрировал резкое вращение в диапазоне 101,40-101,57 и демонстрирует склонность к снижению, поскольку инвесторы наказывают актив-убежище на фоне растущих ставок на небольшое повышение процентной ставки Федеральной резервной системой в будущем.

По данным Министерства торговли США, фьючерсы на S&P500 увеличили свои потери, так как потребительские расходы упали на 0,2% в декабре. Снижение потребительских расходов указывает на более слабые прогнозы доходов по акциям США, что отпугнуло инвесторов от риска. Спрос на государственные облигации США растет из-за ожиданий более низких прогнозов процентных ставок на 2023 год, чем предполагалось ранее.

Индекс потребительских цен США (ИПЦ) значительно снижается, поскольку более высокие процентные ставки Федеральной резервной системы (ФРС) привели к сокращению розничного спроса. Снижение индекса цен на личное потребление (PCE) наиболее предпочтительного инструмента инфляции Федеральной резервной системы до 4,4% в соответствии с ожиданиями. Данные индекса цен PCE уже ожидались ниже, поскольку индекс цен производителей (PPI) за декабрь уже был урезан, а потребительские расходы также упали.

Снижение прогнозов инфляции укрепило ожидания относительно небольшого объявления о повышении процентной ставки главой Федеральной резервной системы Джеромом Пауэллом. Аналитики Rabobank отмечают, что становится все более вероятным, что ФРС замедлит свой цикл повышения до 25 базисных пунктов. Что касается прогноза процентной ставки: «Мы по-прежнему считаем, что, исходя из затухающей динамики инфляции, Федеральный комитет по открытым рынкам (FOMC), вероятно, остановится на целевом диапазоне 4,75–5,00% и сделает паузу до конца года».

Перед публикацией Федеральной резервной системой первого отчета о денежно-кредитной политике на 2023 год инвесторы также будут держать в поле зрения данные о занятости в США с использованием автоматической обработки данных (ADP) и индекс деловой активности в производственном секторе ISM, которые будут опубликованы в среду. Повышение процентных ставок Федеральной резервной системы для сдерживания растущей инфляции привело к застою в деятельности различных фирм, что вынудило их сократить процесс найма.

Прежде всего, инвесторы ожидают публикации отчета о занятости в США, который ожидается на уровне 86 тыс., что значительно ниже прежнего показателя в 235 тыс. Снижение потребительских расходов и более высокие обязательства по выплате процентов вынуждают фирмы избегать заимствований.

Кроме того, индекс деловой активности в производственном секторе США от ISM снизился до 48,2 по сравнению с прежним значением 48,4, поскольку предприятия не работают на полную мощность из-за более слабого спроса.

Банк Англии обеспокоен двузначной инфляцией, несмотря на то, что он первым применил ястребиную денежно-кредитную политику после периода пандемии. Рост индекса стоимости рабочей силы и цен на продукты питания компенсировал влияние снижения цен на энергоносители в Соединенном Королевстве. Управляющий Банка Англии Эндрю Бейли уже повысил процентные ставки до 3,50%, а двузначная инфляция в Соединенном Королевстве, вероятно, потребует продолжения повышения процентных ставок. Согласно опросу Reuters, инвесторы в основном делают ставку на повышение еще на полпроцента до 4,0% и на то, что банковская ставка скоро достигнет пика на уровне 4,5%.

GBP/USD торгуется в виде восходящего треугольника на часовом графике, что указывает на явное снижение волатильности. Наклонная восходящая линия тренда на вышеупомянутом графике проходит от минимума 12 января на уровне 1,2089, а горизонтальное сопротивление — от максимума 18 января около 1,2436. Внутри более широкого восходящего треугольника кабель также формирует нисходящий треугольник, что указывает на сильное сокращение волатильности. Фунт стерлингов находится вблизи нисходящей линии тренда нисходящего треугольника, и ожидается, что прорыв произойдет раньше.

Актив поднялся выше 20-периодной экспоненциальной скользящей средней (EMA) на уровне 1,2392, что указывает на бычий краткосрочный уклон.

Между тем, Индекс относительной силы (RSI) (14) пытается перейти в бычий диапазон 60,00-80,00, что спровоцирует бычий импульс в будущем.