💬 Доказательство резервов: стандарт доверия для централизованных бирж

Доказательство резервов: стандарт доверия для централизованных бирж

Недавний крах FTX, одной из крупнейших и пользующихся наибольшим доверием криптовалютных бирж в отрасли, вызвал дискуссию о необходимости установления стандартов для подтверждения платежеспособности централизованных бирж.

После того, как появились новости о неплатежеспособности FTX, многие централизованные биржи криптовалют добровольно выпустили свои Proof-of-Reserves, чтобы вернуть общественное доверие и оставаться популярным вариантом в отрасли.

Подтверждение резервов

Proof-of-Reserves – это метод, с помощью которого кастодиальные биржи делятся общедоступными доказательствами своих сетевых резервов. Намерение состоит в том, чтобы продемонстрировать, что активы, хранящиеся на депозитах, совпадают с балансами пользователей, доказывая, что биржа платежеспособна.

Чтобы сопоставить активы в сети с обязательствами, биржи полагаются на систему, которая добавляет балансы клиентов и публикует данные анонимно с помощью так называемых доказательств Меркла. С помощью этого механизма пользователи биржи могут убедиться, что их баланс включен в набор данных пассивов.

Техника дерева Меркла использует криптографию для публикации списка балансов клиентов, избегая при этом утечки конфиденциальной информации. Это достигается путем запечатывания всех добавляемых данных криптографическим хешем или цифровой подписью.

Чтобы гарантировать платежеспособность и надежность биржи, идеальным сценарием было бы наличие нескольких текущих аттестаций под наблюдением сетевого аудитора.

Аудитор сделает анонимный снимок всех добавленных биржевых балансов и включит их в корневое дерево Merkle. Следующим шагом будет проверка баланса каждого пользователя по информации в дереве Меркла с помощью соответствующего хэша транзакции.

Виталик Бутерин, один из соучредителей Ethereum, недавно написал подробную статью о том, как централизованные биржи могут доказать свою платежеспособность с помощью деревьев Меркла. Вы можете прочитать это здесь.

На приведенном выше рисунке показано, как владельцы счетов могут сверять свои балансы с суммой всех обязательств, удерживаемых биржей. В этом случае владельцу счета 001 потребуется только информация в красной области, чтобы убедиться, что его баланс является частью обязательств биржи (1400).

Phemex, ведущая биржа криптовалют, также приняла стандарт Proof-of-Reserves для повышения прозрачности. Пользователи могут проверить обязательства биржи в дополнение к ее Proof-of-Reserves через ее платформу. Phemex поддерживает запросы баланса в сети для ETH, BTC, USDC, USDT и USD в торговых балансах.

Приведенная выше модель, хотя и далека от совершенства, поскольку требует доверия к стороннему аудитору, обеспечивает определенную степень конфиденциальности, поскольку разные части дерева открываются разным пользователям.

Самое главное, чем больше вкладчиков проверяют свои позиции через древовидную структуру Меркла, тем выше шансы, что биржа не будет обманывать, скрывая обязательства.

Если отрасль сможет извлечь какие-либо положительные результаты из падения FTX, так это то, что стандартизация системы подтверждения наличия резервов для всех кастодиальных бирж привлечет больше пользователей в нашу отрасль благодаря повышению прозрачности.

Другим положительным последствием будет то, что любой потенциальный плохой игрок, не желающий доказывать свою платежеспособность, останется в стороне. Что-то, что будет рассматриваться как признак зрелости в нашей отрасли и потенциально ослабит контроль со стороны регулирующих органов и политиков.

Улучшение безопасности и прозрачности обмена не должно происходить за счет отказа от самостоятельного хранения. Мы также должны продолжать подчеркивать важность устранения сторонних рисков, обучая пользователей лучшим вариантам управления своими закрытыми ключами. В конце концов, какой смысл использовать криптографию, если вы в конечном итоге не контролируете то, что должно быть вашей собственной криптографией? Вы можете узнать больше об этих практиках в следующей статье.