💬 Цены на золото оказывают поддержку на фоне прорывов XAU/USD

Цены на золото оказывают поддержку на фоне прорывов XAU/USD

Золотые темы для обсуждения:

В последние несколько дней наблюдалась консолидация цен на золото, которая контрастирует с тем, что мы видели в акциях, что было сильной бычьей реакцией после того, как S&P 500 показал новые минимумы в прошлый четверг. Доходность в США остается относительно высокой, и 10-летние облигации все еще угрожают прорыву отметки в 4%. Похоже, это не вызывает особой тревоги у трейдеров на данный момент, поскольку и S&P 500, и Nasdaq начали неделю с сильного роста. Но, как мы видели вчера, учитывая пятничные распродажи, которые стали более обычным явлением, откат в понедельник от этого движения не так уж и необоснован.

Однако в ценах на золото в последнее время не так уж много движения против тренда. Как видно на прошлой неделе, уровень 1680 остается ключевым местом для золота, и это помогло удерживать сопротивление на протяжении всей прошлой недели, вплоть до опубликованного в четверг отчета по потребительским ценам, когда медведи устремились вниз к новому более низкому минимуму. Поддержка появилась на уровне коррекции Фибоначчи 78,6% от недавнего отскока, который с тех пор помог удержать минимумы; но медвежья линия тренда в сочетании с этой поддержкой образует краткосрочный нисходящий треугольник, который оставляет дверь открытой для краткосрочных медвежьих прорывов с целью к 1635-1637, после чего в игру вступает двухлетний минимум.

Диаграмма подготовлена ​​Джеймсом Стэнли; Золото на Tradingview

Золотые альтернативные сценарии

В последнее время я говорил об этом в статьях о золоте, но стратегия прорыва на медвежьем уклоне казалась особенно сложной. И движения против тренда, подобные тем, которые мы наблюдали в конце сентября/начале октября, могут быть порочными установками, которые длятся какое-то время, поскольку предыдущий отскок составил более 100 долларов чуть меньше недели.

Для тех, кто хочет реализовать медвежью настройку на золоте, есть несколько возможных уровней сопротивления, с которыми можно работать. В очень краткосрочной перспективе уровень Фибоначчи 1666 совпадает с медвежьей линией тренда. Выше этого уровня появляется тот же уровень 1680 с прошлой недели, и есть краткосрочная зона сопротивления «r3» вверх на 1690-1694, которая достигла максимума в начале прошлой недели. Если мы увидим, как цена работает выше психологического уровня 1700, то мы можем столкнуться с одним из этих более глубоких сценариев отката.

Диаграмма подготовлена ​​Джеймсом Стэнли; Золото на Tradingview

Золотая большая картина

В целом фон для золота остается медвежьим. В конце третьего квартала начала заполняться формация двойной вершины, и это открыло дверь для более широкой медвежьей темы в золоте.

Зона поддержки, которая простирается от 1680-1700, была в игре в течение двух лет, и, таким образом, она не уходит спокойно в ночь, как мы можем видеть из скопления, которое показано на нисходящих прорывах в последнее время, наряду со склонностью цен к откату и тест на сопротивление в этой предыдущей зоне поддержки. Это создает впечатление, что на самом деле мы еще не видели капитуляции, поскольку дверь только начала открываться для того, что может быть дополнением долгосрочной медвежьей темы.

Прорыв двухлетнего минимума, установленного в сентябре, открывает дверь для движения вниз к отметке 50% основного движения 2016-2020 годов, которое составляет 1567. Эта цена также была максимумом 2019 года, так что есть некоторая историческая справка. там же.

Диаграмма подготовлена ​​Джеймсом Стэнли; Золото на Tradingview

--- Написано Джеймсом Стэнли, старшим стратегом DailyFX.com и руководителем отдела образования DailyFX.

Свяжитесь с Джеймсом и следите за ним в Твиттере: @JStanleyFX