🎙 Настройки ценового действия доллара США: EUR/USD, GBP/USD, USD/CAD, USD/JPY

Настройки ценового действия доллара США: EUR/USD, GBP/USD, USD/CAD, USD/JPY

О чем говорят доллары США:

Доллар США резко упал после вчерашнего решения Европейского центрального банка по процентной ставке.

Отклик евро был отсроченным, но, как я уже отмечал во вчерашней статье Euro Price Action, поддержка до сих пор держалась в важном месте на графике, взятом вокруг предшествующей линии тренда сопротивления, которая начинала формироваться как поддержка. . Это сопротивление было частью формирования нисходящего клина, к которому часто приближались с целью бычьих разворотов.

И учитывая область на графике, где сформировалась эта формация, прямо около психологического уровня паритета, имело смысл, что это может держать дверь открытой для отката в медвежьем движении, и учитывая, как долго продолжается эта короткая сторона, этот откат может продолжаться некоторое время.

На сколько долго? Ну, это, вероятно, будет определяться фундаментальными встречными ветрами. Над Европой остаются темные тучи, которые могут воспрепятствовать любым расширенным тенденциям, если не будет какой-то помощи со стороны США в уравнении или, по крайней мере, восприятия таковой, учитывая ястребиные планы FOMC. Совершенно очевидно, что у ЕЦБ не так много огневой мощи, как у ФРС. Инфляция остается высокой и проблематичной в обеих экономиках, но в Европе также существует вероятность энергетического кризиса, а рост остается гораздо более сдержанным, что ограничивает агрессивность ЕЦБ.

Кроме того, за этим стоит угроза — продолжающаяся слабость евро/доллара США может привести к еще большей инфляции в Европе, несмотря на любые повышения ставок. Вот почему, вообще говоря, желаемый путь для валют — это баланс, и когда у нас его нет на крупнейших мировых валютных рынках, есть много возможностей для побочного ущерба.

доллар США

Это был рассказ о двух тенденциях доллара на этой неделе, поскольку глубокая сила в начале недели привела к откату во второй половине. Но — что интересно, в отличие от недавних прорывов доллара — это движение в значительной степени не было вызвано евро. Пара EUR/USD колебалась у поддержки около этого паритета большую часть недели – с агрессивными тенденциями ослабления как в иене, так и в британском фунте, которые я рассмотрю ниже.

В долларах США отметка 110 была пересечена на этой неделе впервые с 2002 года. Среда была отмечена максимумом, но свеча медвежьего поглощения на дневном графике привела к медвежьему импульсу, который продолжается до сих пор в течение пятничных торгов. Предыдущий уровень сопротивления на 109,14-109,27, в частности, удержал два роста сопротивления, но пока не показал особой поддержки.

Дневной график доллара США

Диаграмма подготовлена ​​Джеймсом Стэнли; USD, DXY на Tradingview

Краткосрочный курс доллара США

Доллар США установил как более низкий минимум, так и более низкий максимум на краткосрочной основе, и это может указывать на более глубокий потенциал отката. Чтобы эта серия медвежьего ценового поведения была признана недействительной, нам нужно увидеть, как цена прорвет эту цепочку, но на данный момент существует потенциал сопротивления вокруг этой ключевой точки, которая находится в диапазоне 109,14-109,27. Выше этого психологический уровень 110 снова вступает в игру и прорывается вверх, что указывает на возможность аннулирования медвежьей темы.

Двухчасовой график доллара США

Диаграмма подготовлена ​​Джеймсом Стэнли; USD, DXY на Tradingview

евро/доллар США

За последние пару недель я рассмотрел это с нескольких разных точек зрения, и это кажется хорошей возможностью подчеркнуть важный факт.

Можно быть медвежьим в общем тренде, но при этом поддерживать бычьи сетапы. И причина этого в том, что ни один тренд не движется прямолинейно. Меня сбивает с толку тот факт, что простое упоминание бычьего сетапа в ожидании движения против тренда может быть ошибочно истолковано как бычий уклон в более широкой картине.

Мое мнение о паритете EUR/USD заключается в том, что для того, чтобы уступить уровень, подобный паритету, должно пройти какое-то время. Именно это произошло, когда цена прорвалась выше этого уровня в 2002 году, когда сильному тренду EUR/USD потребовалось около шести месяцев, чтобы окончательно оставить паритет позади. И это действительно говорит о силе психологических уровней и важности спот-курса EUR/USD для мировой экономики, а не только для рынков. Психологические уровни часто являются движущей силой человеческого поведения, и цена, подобная 0,9999, часто кажется намного дешевле, чем всего на два пункта ниже 1,0001.

Показательный пример: практически каждая розничная операция, с которой я когда-либо сталкивался, устанавливает цены, оканчивающиеся на 0,99. Потому что так продукт кажется потребителю дешевле! Что ж, то же самое происходит и на рынках, и в 2002 году курс евро/доллар США на уровне 1,0001 казался намного дороже, чем всего на два пункта выше 0,9999, и это восприятие влияет на поведение рынка, которое затем влияет на поведение цены.

Если бы EUR/USD решительно преодолела паритет здесь с минимальной задержкой – я бы забеспокоился. Не только для рынка EUR/USD, но и для последствий, которые могут последовать или подразумеваться таким насильственным шагом. Вместо этого, и то, что я думаю, было бы идеальным сценарием, было бы медленное нарушение уровня, подобное тому, что мы видели в 2002 году, когда ценовое движение сталкивалось с откатами, поскольку долгосрочные короткие позиции были сжаты, а позиционирование стало менее медвежьим – так что что в конечном итоге эта более масштабная тенденция может продолжиться — точно так же, как мы видели в 2002 году, двигаясь в другом направлении.

Дневной график EUR/USD

Диаграмма подготовлена ​​Джеймсом Стэнли; EURUSD на Tradingview

Единственная проблема заключается в том, что ситуация в Европе была настолько ужасной, что любые бычьи тенденции с трудом находили продолжение – даже сценарии с коротким сжатием, которые просто давали медведям возможность открыть новые короткие позиции.

Теперь вопрос заключается в том, могли ли недавние действия ЕЦБ немного изменить эту динамику, и на краткосрочных графиках мы можем видеть, что EUR/USD пытается связать воедино бычий тренд. Удержание выше паритета может оставить эту дверь открытой, что может привести к более высокому минимуму выше вчерашнего перегиба около уровня 0,9950.

Двухчасовой график цены EUR/USD

Диаграмма подготовлена ​​Джеймсом Стэнли; EURUSD на Tradingview

Фунт стерлингов/доллар США

Это было угрожающее начало недели для Кейбл, и пара быстро установила новый 37-летний минимум. Но с тех пор это оказалось точкой поддержки, и покупатели здесь также продвигаются вверх, пытаясь вызвать более сильный откат медвежьего тренда.

Уровни, которые я рассматривал в выпуске «Установки ценового действия в долларах США» за среду, остаются в игре. Цена нашла сопротивление прямо внутри уровня 1,1650, который поддерживает предыдущее колебание цены. Уровень 1,1500 остается большой областью интереса, и если цена действительно упадет через краткосрочную поддержку на 1,1560, то 1,1500 станет точкой возможной поддержки.

Для следующего сопротивления, которое может вновь открыть двери для более долгосрочных медвежьих сценариев, есть потенциал на 1,1700 и психологический уровень на 1,1750.

Двухчасовой график GBP/USD

Диаграмма подготовлена ​​Джеймсом Стэнли; GBPUSD на Tradingview

доллар США/канадский доллар

На этой неделе также произошло повышение ставок из Канады, поскольку Банк Канады вырос на 75 базисных пунктов. Первоначальной реакцией была слабость, так как пара сделала сильный толчок к годовому максимуму, но в итоге потерпела неудачу, поскольку быки замедлили приближение до того, как этот уровень 1,3224 смог попасть в картину.

Как я уже подчеркивал в среду, между трендами доллара США и доллара США/канадского доллара наблюдается значительное расхождение, что может сохранить привлекательность пары доллар/канадский доллар для медвежьей игры с долларом США.

Учитывая поведение цены на этой неделе, медвежья тема еще не совсем сформировалась, так как цена остается выше ключевой поддержки около психологического уровня 1,3000, но тот факт, что быки не смогли протолкнуть прорыв, может быть положительным признаком для краткосрочной темы, которая может быть за углом.

На недельном графике ниже мы видим, что поддержка от предыдущего сопротивления в действии в настоящее время помогает удерживать минимумы недельного бара. Это также совпадает с серединой бычьего канала, который формирует фигуру медвежьего флага. Итак, это большое пятно на графике, и если продавцы смогут вызвать толчок, медвежья сторона вопроса вскоре снова может стать привлекательной. Но на данный момент у нас есть поддержка на уровне предшествующего сопротивления.

Недельный график USD/CAD

Диаграмма подготовлена ​​Джеймсом Стэнли; USDCAD на Tradingview

доллар США/иена

Праздник, а затем голод для быков USD/JPY, так как неделя началась с массивного прорыва, который с тех пор стерт около 50% этого недельного скачка.

С таким ходом, который заложен на основе ожиданий того, что Банк Японии продолжит накачку, даже малейший намек на изменение может привести к откату. Чем выше идет тренд и чем дольше он идет, тем более прыгучие быки, потому что, как только он развернется, выход будет настолько широким. И именно поэтому тренды, подобные тем, которые мы наблюдали в паре USD/JPY, часто следуют логике «вверх по лестнице, вниз в лифте».

Пара USD/JPY отошла примерно на один пункт от психологического уровня 145.00 в среду утром, прежде чем отступить. А затем, учитывая некоторое ворчание вокруг этого вопроса за ночь, как это освещал наш собственный Ричард Сноу, этот страх перед переменами проявился в картине, и это привело к движению типа «вниз на лифте».

На данном этапе ценовое действие держится около отметки 50% от недавнего прорыва уровня 140,00. Однако краткосрочное ценовое движение все еще показывает более низкие минимумы и более низкие максимумы на двухчасовом графике, поэтому пока нет никаких доказательств того, что откат близится к завершению. Падение даже в краткосрочной перспективе может дать некоторую надежду на эту картину, на которую я посмотрю чуть позже.

Двухчасовой график цены USD/JPY

Диаграмма подготовлена ​​Джеймсом Стэнли; USDJPY на Tradingview

USD/JPY Очень краткосрочная

Это ценовое движение в пятницу, но, судя по краткосрочным графикам, быки могут продолжать попытки вернуть бычий тренд. В настоящее время цена пытается удержать поддержку в районе 50%-ного восстановления после недавнего прорыва, который совпадает с психологическим уровнем 142,50. Удержание позиции здесь было бы большим шоу со стороны быков, и это обнажило бы 38,2% откат от этого движения, который может стать следующим сопротивлением. Если цена сможет протестировать этот уровень, около ручки 143,00, мы можем увидеть большее построение более высоких максимумов и минимумов на краткосрочных графиках.

USD/JPY 30-минутный график

Диаграмма подготовлена ​​Джеймсом Стэнли; USDJPY на Tradingview

--- Написано Джеймсом Стэнли, старшим стратегом DailyFX.com и руководителем отдела образования DailyFX.

Свяжитесь с Джеймсом и следите за ним в Твиттере: @JStanleyFX