💬 Цены на золото находятся в курсе худшего месяца за год, впереди еще больше проблем для XAU/USD?

Цены на золото находятся в курсе худшего месяца за год, впереди еще больше проблем для XAU/USD?

Золото, XAU/USD, ЕЦБ, технический анализ, настроения клиентов IG — брифинг по золоту:

Цены на золото ослабли за последние 24 часа, в результате чего пара XAU/USD все ближе и ближе приближалась к минимуму 2021 года на отметке 1676. На самом деле, июль до сих пор был довольно мрачным месяцем для желтого металла. Если на момент написания статьи потери сохранятся, в июле золото может потерять 6,4%. Это будет худший месячный результат за год.

Что еще более удивительно, драгоценный металл не смог извлечь выгоду из ослабления доллара США в одночасье. Индекс доллара DXY готовится к худшей неделе с конца мая, если потери продержатся до конца этой недели. Оптимистичные настроения на фондовом рынке, вероятно, отталкивают спрос от привязанной к убежищу валюты.

Золото, как правило, находится в обратной зависимости от доллара США, а также от доходности государственных облигаций. Последнее во многом продиктовано тем, что делает Федеральная резервная система. Из-за агрессивного ужесточения денежно-кредитной политики и роста доходности в этом году привлекательность золота снижается.

Вероятно, потребуется значительный поворот в глобальном ужесточении денежно-кредитной политики, чтобы оживить большой спрос на золото, что усложнит путь для желтого металла. Это может быть слишком много, чтобы просить в это время. Все внимание сегодня приковано к Европейскому центральному банку, который, как ожидается, повысит процентные ставки.

Технический анализ золота

На дневном графике золото подтвердило прорыв ниже минимума сентября 2021 года на отметке 1722, постепенно приближаясь к минимуму 2021 года на отметке 1676. Последнее может стать ключевой поддержкой, а 20-дневная простая скользящая средняя стремится вниз. Эта линия может стать сопротивлением в случае разворота вверх, возможно, восстановив более широкий нисходящий фокус. Дальнейшие потери сосредоточили внимание на расширении Фибоначчи на 78,6% на уровне 1656.

Дневной график XAU/USD

График, созданный с помощью TradingView

Прогноз настроений по золоту - медвежий

Измеритель настроений клиентов IG (IGCS) показывает, что около 89% розничных трейдеров имеют чистую длинную позицию. IGCS имеет тенденцию вести себя как противоположный индикатор. Поскольку подавляющее большинство инвесторов склонны к росту, это говорит о том, что цены могут продолжить падение. Риск падения снизился на 3,98% и 21,26% по сравнению со вчерашним днем ​​и прошлой неделей соответственно. Имея это в виду, сочетание текущих настроений и недавних изменений предлагает более сильный медвежий противоположный торговый уклон.

--- Написано Даниэлем Дубровски, стратегом DailyFX.com

Чтобы связаться с Дэниелом, используйте раздел комментариев ниже или @ddubrovskyFX в Твиттере.

* Диаграммы настроений клиентов IG и данные о позиционировании, взятые из отчета от 20 июля.