💬 Как выжить на медвежьем рынке? Советы для начинающих

Как выжить на медвежьем рынке? Советы для начинающих

Обычно медвежьи рынки вызывают у любого инвестора чувство неуверенности. Тем более для новичка, для которого это может показаться концом света. Может быть, даже общеизвестно, что во время бычьих циклов инвесторы уверены в получении прибыли. В то время как на таких медвежьих рынках, как этот, возникает невообразимая доля пессимизма.

Соучредитель и стратегический руководитель Kylin Network Дилан Дьюдни сказал Cointelegraph, что инвесторы совершают две основные ошибки, когда испытывают тревогу: «первая — чрезмерно инвестировать, а вторая — не инвестировать с уверенностью».

«Вам нужно найти золотую середину, в которой вы достаточно уверены в своих инвестициях, управляя ресурсами, выделенными на них, так, чтобы вы были на 100 % уверены в том, что будете терпеливы в течение длительного времени. Наконец, медвежьи рынки — это то место, где действительно происходит волшебство — например, покупка эфира по 90 долларов в декабре 2019 года», — сказал Дьюдни.

Согласно данным аналитической компании Glassnode, в начале мая трейдеры совершили почти 43 000 транзакций, покупая и продавая запросы на криптобиржах. Это составило колоссальные 3,1 миллиарда долларов в биткойнах. Но паника, вызвавшая эти запросы, возникла из-за краха Terra, из-за которого рынок упал еще больше.

Медвежьи рынки возникают при общем падении цен на активы не менее чем на 20 % по сравнению с их последними максимумами. Например, на текущем медвежьем рынке Биткойн (BTC) упал более чем на 55% по сравнению с ноябрьским рекордным максимумом в 68 000 долларов. На момент написания статьи Биткойн торгуется ниже отметки в 25 000 долларов.

Медвежьи рынки: генезис, серьезность и продолжительность

По данным Nerdwallet, медвежьи рынки часто связаны с мировой экономикой. То есть они происходят либо до, либо после того, как экономика входит в рецессию. Там, где есть медвежий рынок, есть либо текущий экономический кризис, либо грядущий.

По сути, устойчивое падение цены с недавних максимумов — не единственный показатель продолжающегося медвежьего рынка. Есть и другие экономические индикаторы, которые инвесторы все еще должны учитывать. Это позволяет им узнать, разыгрывается ли медвежий рынок или нет. Некоторые из показателей включают, среди прочего, процентные ставки, инфляцию и уровень занятости или безработицы.

Однако связь между экономикой и медвежьим рынком еще проще. Когда инвесторы замечают, что экономика сокращается, широко распространено мнение, что корпоративные прибыли вскоре также начнут сокращаться. И этот пессимизм заставляет их распродавать свои активы, таким образом толкая рынок еще ниже. Как говорит Скотт Нейшнз, автор книги "Тревожный инвестор: овладение умственной игрой в инвестирование", инвесторы часто чрезмерно остро реагируют на плохие новости.

В любом случае медвежий рынок короче бычьего. Согласно недавнему отчету CNBC, медвежьи рынки длятся около 289 дней. Однако бычьи рынки могут подняться даже выше 991 дня. Кроме того, в отчете об анализе данных Invesco указывается, что потери, связанные с медвежьими рынками, составляют в среднем 33%. Таким образом, нисходящие циклы обычно не так эффективны, как средний рост в 159 % на бычьем рынке.

Недавние: DeFi приоткрывает завесу над финансовой магией, говорит эксперт EU Blockchain Observatory

Хотя никто точно не знает, как долго может продолжаться медвежий рынок, есть несколько советов, как его пережить.

Навигация на медвежьем рынке

Как инвестор, никто, вероятно, ничего не может сделать, чтобы предотвратить неблагоприятные рыночные условия или экономику в целом. Тем не менее, есть много потенциально отличных шагов, которые можно предпринять, чтобы защитить свои инвестиции.

Усреднение стоимости в долларах (DCA) описывает инвестиционную стратегию, при которой инвестор покупает определенный актив на фиксированную сумму в долларах на регулярной основе, независимо от цены этого актива в долларах. Стратегия основана на убеждении, что со временем цены, как правило, набирают темп и в конечном итоге имеют тенденцию к росту во время бычьего бега.

Глава отдела исследований CoinShares Джеймс Баттерфилл сообщил Cointelegraph, что биткойн теперь имеет устоявшуюся обратную корреляцию с долларом США:

"Это имеет смысл из-за новых характеристик средства сбережения, но также делает его невероятно чувствительным к процентным ставкам. То, что подтолкнуло Биткойн к «криптозиме» за последние шесть месяцев, в целом можно объяснить как прямой результат все более ястребиной риторики со стороны ФРС. Заявления Федерального комитета по открытым рынкам (FOMC) являются хорошим индикатором этого, и мы можем наблюдать четкую связь со временем публикации отчетов и движением цен».

Когда этот разумный подход к инвестициям осваивается, цена покупки инвестора усредняется с течением времени. То есть можно воспользоваться преимуществами покупки на падении, а также избежать инвестирования всех своих сбережений во время рыночных максимумов. В конце концов, как бы ни были страшны медвежьи рынки в инвестиционном мире, это также лучшее время для покупки криптоактивов по самым низким ценам.

Для инвесторов, в портфеле которых есть разнообразные активы, влияние медвежьего рынка может быть не таким серьезным. Когда медвежий рынок находится в полном разгаре, цены на активы обычно падают, но не обязательно на одну и ту же величину. Таким образом, эта ценная стратегия гарантирует, что у инвестора есть смесь победителей и проигравших в своих активах во время медвежьего бега. Таким образом, общие убытки портфеля будут сведены к минимуму.

Во время продолжительных медвежьих рынков некоторые компании (в основном небольшие или молодые) постепенно устают. В то время как другие более солидные фирмы с более солидным балансом могут выдерживать суровые условия столько времени, сколько необходимо.

Поэтому всем, кто хочет инвестировать в акции компаний, следует выбирать акции тех компаний, которые давно работают на рынке. Это защитные акции. И они обычно более стабильны и надежны на медвежьем рынке.

Облигации также могут помочь инвестору во время медвежьих циклов. Это связано с тем, что цены на облигации обычно движутся противоположно ценам на акции. Таким образом, облигации являются ключевой частью любого почти идеального портфеля, позволяя инвестору относительно легко переносить боль медвежьего рынка.

Известно, что некоторые отрасли неплохо развиваются во время рыночных спадов, в том числе сектор коммунальных услуг и товаров народного потребления. И больше, чем любой другой сектор, они могут работать, чтобы заработать себе имя «стабилизирующих активов». Инвестирование в упомянутые выше сектора через индексные фонды или биржевые фонды (ETF) может быть разумным шагом. Это связано с тем, что каждый индексный фонд или ETF владеет акциями разных компаний.

Нет никаких сомнений в том, что медвежий рынок соблазнит инвесторов бежать и никогда не оглядываться назад. Их воля и выносливость также будут проверены. Но, как показала история, медвежьи рынки не вечны, как и нынешний.

По данным Hartford Funds, с 1928 года по настоящее время произошло более 26 медвежьих рынков. И за каждым из этих медвежьих рынков сразу же следовал бычий рынок, приносящий более чем достаточную прибыль, чтобы компенсировать любые убытки, которые могли быть понесены.

Поэтому важно всегда отвлекаться от преобладающего спада, особенно если вы инвестируете на долгосрочную перспективу, например, на пенсию. В конце концов, бычьи рынки, которые вы увидите, превзойдут медвежьи рынки.

Окончательное решение

Как объяснялось ранее, медвежий рынок сопряжен с огромными рисками. Но они также предлагают хорошую основу для успеха в следующем бычьем забеге. Это, однако, зависит от хорошего стратегического инвестиционного планирования в сочетании с терпением. Таким образом, прибыль может быть гарантирована, когда рынок, наконец, развернется, независимо от того, всегда ли вы используете DCA, диверсифицируетесь в другие активы, инвестируете в ETF и индексные фонды или в акции.

Потеря денег — это всегда тяжелая пилюля, но лучший способ пережить падение рынка — не бежать. Вместо этого обратите внимание на широкий спектр вариантов восстановления и сохраняйте спокойствие.

Недавние: разные представления о биткойнах и банках в области энергетики — это вопрос точки зрения

«Хотя динамика цены Биткойн была слабой перед лицом агрессивной ФРС, этот текущий перерыв в цене вполне может быть недолгим. Мы считаем, что политическая ошибка ФРС весьма вероятна, когда цены на биткойны могут отклоняться от акций роста. Между тем, первая, скорее всего, выиграет от «голубиной» позиции ФРС и более слабого доллара США, в то время как вторая будет отставать перед лицом рецессии или стагфляции», — говорит Баттерфилл. Он добавил:

"К сожалению, мы полагаем, что в 2023 году США и остальной мир, скорее всего, скатятся к экономическому спаду, хотя есть много неизвестных. Может быть, это будет стагфляция, переходящая затем в рецессию? Поскольку ловушка ликвидности действительно захватывает центральные банки, мы считаем, что Биткойн является хорошей страховкой перед лицом этого беспорядка в денежно-кредитной политике».