💬 DeFi преобразует кредитные маршруты в блокчейн

DeFi преобразует кредитные маршруты в блокчейн

Мир децентрализованных финансов (DeFi) постепенно расширяется и охватывает значительную долю глобального пространства финансового кредитования благодаря изначально ненадежному способу работы и простоте доступа к капиталу. По мере того, как криптоэкосистема выросла до отрасли с оборотом в 2 триллиона долларов благодаря рыночной капитализации, появились новые продукты и предложения благодаря растущим инновациям в технологии блокчейна.

Кредитование и займы стали неотъемлемой частью криптоэкосистемы, особенно с появлением DeFi. Кредиты и займы — одно из основных предложений традиционной финансовой системы, и большинству людей знакомы такие термины, как ипотека, студенческие ссуды и т. д.

При традиционном заимствовании и кредитовании кредитор предоставляет заемщику кредит и получает проценты в обмен на принятие риска, а заемщик предоставляет такие активы, как недвижимость, драгоценности и т. д., в качестве залога для получения кредита. Такую транзакцию в традиционной финансовой системе облегчают финансовые учреждения, такие как банк, который принимает меры для минимизации рисков, связанных с предоставлением ссуды, путем проведения проверок биографических данных, таких как «Знай своего клиента» и кредитных рейтингов, до утверждения ссуды.

По теме: На сегодняшний день ликвидность способствовала росту DeFi, так каковы перспективы на будущее?

Займы, кредитование и блокчейн

В экосистеме блокчейна деятельность по кредитованию и займу может осуществляться децентрализованно, при этом стороны, участвующие в транзакции, могут напрямую взаимодействовать друг с другом без посредника или финансового учреждения посредством смарт-контрактов. Смарт-контракты — это самоисполняющиеся компьютерные коды, которые имеют определенную логику, в которой заложены (закодированы) правила транзакции. Этими правилами или условиями кредита могут быть фиксированные процентные ставки, сумма кредита или дата истечения срока действия договора, и они автоматически выполняются при выполнении определенных условий.

Ссуды получаются путем предоставления криптоактивов в качестве залога на платформе DeFi в обмен на другие активы. Пользователи могут вносить свои монеты в смарт-контракт протокола DeFi и становиться кредитором. Взамен им выдаются нативные токены для протокола, такие как cTokens для Compound, aTokens для Have или Dai для MakerDao и многие другие. Эти токены представляют основную сумму и процентную сумму, которую можно выкупить позже. Заемщики предоставляют криптоактивы в качестве залога в обмен на другие криптоактивы, которые они хотят заимствовать у одного из протоколов DeFi. Обычно кредиты обеспечены избыточным обеспечением для покрытия непредвиденных расходов и рисков, связанных с децентрализованным финансированием.

По теме: Хотите взять кредит в криптовалюте? Вот что вам нужно знать

Займы, кредитование и общая стоимость заблокированы

В децентрализованном мире можно кредитовать и брать через различные платформы, но один из способов оценить производительность протокола и выбрать правильный — это наблюдать за общей заблокированной стоимостью (TVL) на таких платформах. TVL — это мера активов, вложенных в смарт-контракты, и важный показатель, используемый для оценки масштабов внедрения протоколов DeFi, поскольку чем выше TVL, тем более безопасным становится протокол.

Платформы смарт-контрактов стали важной частью криптоэкосистемы и упрощают заимствование и кредитование благодаря эффективности, предлагаемой в виде более низкой стоимости транзакции, более высокой скорости исполнения и более быстрого времени расчета. Ethereum используется в качестве доминирующей платформы смарт-контрактов, а также является первым блокчейном, в котором представлены смарт-контракты. TVL в протоколах DeFi вырос более чем на 1000 % с 18 млрд долларов в январе 2021 года до более 110 млрд долларов в мае 2022 года.

По данным DefiLlama, Ethereum занимает более 50% TVL на уровне 114 млрд долларов. Многие протоколы кредитования и заимствования DeFi построены на основе Ethereum из-за преимущества первопроходца. Однако другие блокчейны, такие как Terra, Solana и Near Protocol, также набирают обороты благодаря определенным преимуществам по сравнению с Ethereum, таким как более низкие комиссии, более высокая масштабируемость и большая совместимость.

Протоколы Ethereum DeFi, такие как Aave и Compound, являются одними из самых известных кредитных платформ DeFi. Но один протокол, который значительно вырос за последний год, — это Anchor, основанный на блокчейне Terra. Самые популярные протоколы кредитования DeFi на основе TVL представлены на графике ниже.

Прозрачность, обеспечиваемая платформами DeFi, не имеет себе равных ни в одном традиционном финансовом учреждении, а также обеспечивает неограниченный доступ, подразумевая, что любой пользователь с криптовалютным кошельком может получить доступ к услугам из любой части мира.

Тем не менее, потенциал для роста кредитного пространства DeFi огромен, а использование криптокошельков Web3 дополнительно гарантирует, что участники DeFi сохранят свои активы и получат полный контроль над своими данными благодаря криптографической безопасности, обеспечиваемой архитектура блокчейна.

Эта статья не содержит инвестиционных советов или рекомендаций. Каждый инвестиционный и торговый шаг связан с риском, и читатели должны провести собственное исследование, принимая решение.

Взгляды, мысли и мнения, выраженные здесь, принадлежат только автору и не обязательно отражают или представляют взгляды и мнения Cointelegraph.