💬 Отчет Honeywell о прибылях и убытках привлекает внимание инвесторов

Отчет Honeywell о прибылях и убытках привлекает внимание инвесторов

Лидер аэрокосмической и технологической отрасли Honeywell (HON) представила отчет о доходах в четверг. Инвесторы отреагировали с волнением, так как акции в настоящее время выросли на 3,3% за день.

Я настроен оптимистично в отношении Honeywell. Это благодаря его присутствию в нескольких основных технологических секторах. Кроме того, он явно стремится использовать свои преимущества на этих рынках. Honeywell демонстрирует динамичную работу, и даже если она не работает, она все равно прогрессирует. Это трудно не любить.

Последние 12 месяцев в трейдинге были не очень удачными для Honeywell. За это время он потерял значительную часть своих позиций. Тем не менее, он все еще находится на расстоянии выкрика от того места, где он когда-то был. На этот раз в прошлом году компания бросила вызов отметке в 230 долларов за акцию. Сегодня он изо всех сил пытается вернуть более 200 долларов.

Тем временем последние новости придают Honeywell значительный импульс. Отчет о прибылях и убытках компании явно превзошел как прибыль, так и выручку. Honeywell сообщила о прибыли в размере 1,91 доллара на акцию, что легко превзошло консенсус Zacks в размере 1,86 доллара на акцию.

Это также превзошло консенсус Refinitiv на ту же сумму. Выручка также превысила 8,38 млрд долларов против требования Refinitiv о 8,29 млрд долларов.

Взгляд Уолл-стрит

Обращаясь к Уолл-стрит, у Honeywell консенсус-рейтинг «Умеренная покупка». Это основано на семи покупках и четырех удержаниях, назначенных за последние три месяца. Средняя целевая цена Honeywell в размере 223,55 долларов США предполагает потенциал роста на 14 %.

Ценовые ориентиры аналитиков варьируются от минимума в 196 долларов за акцию до максимума в 248 долларов за акцию.

Смешанная картина для настроений инвесторов

В этот момент настроения инвесторов начинают становиться очень запутанными. Положительные и отрицательные знаки почти в равной степени. Некоторые из них имеют откровенно агрессивный характер.

Во-первых, это вопрос участия в хедж-фонде. Отслеживание 13-F показывает, что хедж-фонды сократили свое участие в Honeywell, хотя и немного. Это снижение происходит после небольшой корректировки вверх, наблюдавшейся в период с июня 2021 года по сентябрь 2021 года.

Большая часть этой корректировки в сторону повышения была утрачена при последнем сокращении. Однако в целом хедж-фонды сейчас инвестируют больше, чем в июне прошлого года.

Тогда есть гораздо более красноречивый вопрос об инсайдерской торговле. Инсайдеры явно склонялись к покупкам. Сделки покупки привели к сделкам продажи от 26 до 8 за последние три месяца. Весь год еще более четко ориентирован на покупку. Сделки покупки привели к сделкам продажи с 47 по 18.

Что касается розничных инвесторов, владеющих портфелями на, то этот показатель на удивление отрицательный. В то время как портфели, в которых находилась Honeywell, выросли на 1,1% за последние 30 дней, они упали на 4,1% за последние семь дней.

Наконец, есть вопрос о дивидендах. Дивидендная история Honeywell работает именно так, как хотел бы ее видеть инвестор. Дивиденды выплачиваются регулярно. Они увеличиваются примерно так же регулярно. Даже во время пандемии Honeywell продолжала получать дивиденды. Это немалое достижение.

Хорошая работа сегодня, планы на светлое завтра

Что меня больше всего привлекает в Honeywell, так это то, что она ведет себя так, как должна вести себя компания. Здесь не работают стратегии пари. На непроверенных технологиях или непроверенных системах нет долгостроев. Нет, Honeywell только что представила отличный отчет о прибылях и убытках. За этим следует солидная работа в технологическом секторе.

Генеральный директор Honeywell Дариус Адамчик отметил, что несколько факторов способствовали росту компании, в частности, «двузначный рост» продаж запасных частей для коммерческой авиации. Строительные продукты и инструменты повышения производительности также оказали помощь. Ни одна из частей этого списка, скорее всего, не подвергнется сильному понижательному давлению.

Да, рынок жилья в конечном итоге спустится с пика эйфории, и да, коммерческая авиация, вероятно, немного пострадает из-за сокращения располагаемого дохода и проблем с поездками. Однако ни один из этих рынков не иссякнет и не исчезнет полностью.

Honeywell уже пытается компенсировать некоторые из этих вероятных убытков за счет новых инвестиций. Например, около недели назад стало известно, что Honeywell собирается вложить 200 миллионов долларов на египетский рынок.

В частности, Honeywell инвестирует в нефтехимический рынок и рынок экологически чистого авиационного топлива. Это два ключевых момента работы Honeywell в целом, поэтому этот шаг является рациональным расширением ее ведущих рынков.

Кроме того, Honeywell стремится ограничить влияние проблем с цепочками поставок. Он активно ищет новых поставщиков для поддержки разработки в Boeing (BA) и Airbus (EADSY), что ограничит упущенные возможности и связанные с этим расходы.

Альтернативные издержки являются огромной проблемой для бизнеса. Активно работая над обеспечением достаточного количества поставщиков, чтобы продолжать поставлять запасные части и материалы соответствующим образом, Honeywell ограничивает свои потенциальные потери из-за неспособности удовлетворить спрос.

Заключительные мнения

Honeywell может показаться шатким планом прямо сейчас, особенно учитывая смешанные мнения, вызванные настроениями инвесторов. Розничным инвесторам сейчас не нравится Honeywell. Инсайдеры покупают изо всех сил. Хедж-фонды становятся немного отрицательными, но не настолько.

Однако давайте помнить, что Honeywell торгуется намного ближе к своим минимумам, чем к высоким целям. Здесь есть большой потенциал для роста. У него очень солидная история дивидендов, и у него есть такой же солидный план на будущее.

Вот почему я настроен оптимистично в отношении Honeywell. Это не причудливо или особенно кричаще. Это стабильная компания, дающая хорошие результаты. Более того, она достаточно диверсифицирована, чтобы справиться с рецессией, которая, вероятно, скоро обрушится на рынки.

Здесь есть что понравиться. Для тех, кто ищет стабильности в своем портфеле — и кто не против платить за это — Honeywell должна служить настолько надежной почвой, насколько это возможно в наши дни.

Откройте для себя новые инвестиционные идеи с данными, которым вы можете доверять.