💬 Криптовалюты и фондовые рынки готовятся к сегодняшнему отчету по занятости – ситуация не выглядит хорошей

Криптовалюты и фондовые рынки готовятся к сегодняшнему отчету по занятости – ситуация не выглядит хорошей

Рынки различных классов активов готовятся к публикации отчета о занятости в США за декабрь, экономического индикатора, который может повлиять на рынки на всех фронтах: акции, облигации и криптовалюты. Ожидания неоднозначны, инвесторы с тревогой следят за данными, чтобы оценить следующие шаги Федеральной резервной системы.

Как сообщает The Kobeissi Letter, прогнозные рынки оценивают, что в декабре в экономике США было создано 183 000 рабочих мест, при этом вероятность того, что эта цифра превысит 200 000, составляет 40%.

Сегодня публикуется окончательный отчет о занятости за 2024 год. В настоящее время рынки прогнозов ожидают, что в декабре в экономике США будет создано 183 000 рабочих мест, согласно @Kalshi. Более того, существует 40% вероятность того, что за месяц будет создано 200 000 рабочих мест. Ожидается, что уровень безработицы останется… pic.twitter.com/1OkmxfjigW — Письмо Кобеисси (@KobeissiLetter) 10 января 2025 г.

Сегодня публикуется окончательный отчет о занятости за 2024 год.

По данным @Kalshi, на данный момент рынки прогнозов ожидают, что в декабре в экономике США будет создано 183 000 рабочих мест.

Более того, существует 40% вероятность того, что за месяц будет создано 200 000 рабочих мест.

Ожидается, что уровень безработицы останется… pic.twitter.com/1OkmxfjigW

— Письмо Кобейсси (@KobeissiLetter) 10 января 2025 г.

Прогнозируется, что уровень безработицы останется стабильным на уровне 4,2%, хотя рынки предполагают 50%-ную вероятность того, что этот показатель немного вырастет.

Стратегия Федеральной резервной системы в отношении процентных ставок остается в центре внимания, поскольку доходность казначейских облигаций выросла перед публикацией данных о занятости. Доходность 10-летних облигаций выросла до 4,72% на этой неделе из-за опасений по поводу липкой инфляции. Более сильное, чем ожидалось, число рабочих мест может оказать дополнительное давление на акции, при этом аналитики прогнозируют, что индекс S&P 500 может упасть до 1%, если число рабочих мест превысит 200 000.

Аналитики Уолл-стрит отмечают, что рост безработицы может усилить давление на Федеральную резервную систему на фоне растущих опасений по поводу инфляции.

В ноябре было создано 227 000 рабочих мест, что значительно выше пересмотренного в сторону увеличения показателя октября в 36 000, что, как сообщается, обусловлено ураганом «Милтон» и забастовкой сотрудников Boeing.

Несмотря на эти колебания, среднемесячное количество рабочих мест к ноябрю составило около 180 000, что ниже пиковых показателей в период пандемии, но соответствует тенденциям до 2020 года.

Питер Чеккини, директор по исследованиям компании Axonic Capital, прокомментировал чувствительность рынков к экономическим данным, заявив: «Цены на акции практически идеальны, но инфляция оказалась гораздо более жесткой, чем признает ФРС».

Аналитическая записка торгового отдела JPMorgan Chase, на которую ссылается Bloomberg, также сигнализирует о потенциальном падении рынка на 0,5–1%, если рост занятости превзойдет прогнозы, сделанные до 10 января.

На рынках акций и облигаций в начале этой недели наблюдалась волатильность после публикации исследования вакансий JOLTS, которое указало на стабилизацию рынка труда.

Индекс S&P 500 вырос в последние месяцы, но растущая доходность усиливает давление на фондовый рынок. Аналитики ING предположили, что более слабый, чем ожидалось, отчет о занятости, ниже 150 000 новых рабочих мест, может остановить восходящую траекторию доходности казначейских облигаций.

«Отчет о заработной плате всегда является ключевым, но на этот раз нам нужно существенно отклониться от консенсуса, чтобы добиться эффекта», — сказал Падраик Гарви из ING.

Reuters сообщил, что японский Nikkei упал на 0,9%, что привело к недельному падению на 1,6%, а индекс MSCI Asia-Pacific за пределами Японии упал на 1,2%. Рост доходности облигаций США и укрепление доллара оказали сильное давление на международные рынки.

Индекс доллара США, который отслеживает курс доллара по отношению к основным валютам, готов к шестому недельному росту подряд, что станет самой продолжительной победной серией с 2023 года. В ходе азиатских торгов доллар укрепился по отношению к иене и британскому фунту, при этом последний достиг 14-месячного минимума на фоне экономической неопределенности в Великобритании.

Рынок криптовалют также ощутил накал перед отчетом о занятости. Биткоин упал ниже отметки $95 000 в ходе ранних торгов в пятницу под давлением растущей доходности облигаций и ожиданий сильных данных по занятости в США.

Основные альткоины также показали снижение: Ethereum упал на 5%, XRP — на 4%, а Solana — более чем на 10% за последнюю неделю. Капитализация мирового рынка криптовалют также установилась на уровне $3,3 трлн, показав небольшой или нулевой прирост за последние два дня, согласно данным Coingecko.

«Биткоин остается в диапазоне, поскольку инвесторы сохраняют осторожность. Быки должны вмешаться, чтобы увидеть ценовое действие», — отметил Эдул Патель, генеральный директор Mudrex. Между тем, Авинаш Шехар, генеральный директор Pi42, охарактеризовал падение биткоина до $92 000 как «краткосрочный шум», который вряд ли повлияет на долгосрочную динамику монеты в ближайшие месяцы.

Получите высокооплачиваемую работу в Web3 за 90 дней: окончательный план действий