💬 Короткий природный газ: лучшие возможности для торговли от 2022-04-03

Короткий природный газ: лучшие возможности для торговли

Вслед за партнерством США и ЕС, направленным на снижение зависимости Европы от российских источников энергии, фьючерсы на природный газ продолжают достигать новых максимумов. Контракты на природный газ выросли почти на 40% с начала года, и замещение поставок, вероятно, останется в центре внимания в течение следующих нескольких месяцев.

Процентная доходность с начала года

Источник: вкусные работы

Подразумеваемая волатильность увеличилась за последние несколько торговых сессий, открывая возможности для продажи опционной премии в ожидании сокращения волатильности. С ежемесячным истечением срока действия фьючерсов на /NG трейдеры могут рассматривать различные стратегии торговли опционами, основанные на их предположениях о направлении и краткосрочных и долгосрочных перспективах. Кроме того, трейдеры, желающие получить доступ за пределами использования фьючерсных опционов, также могут рассмотреть коррелированные ETF, такие как UNG.

Корреляция энергетических продуктов за 3 месяца

Источник: вкусные работы

В течение следующих 90 дней ожидаемое движение фьючерса +/- 1,37. Опционы на фьючерсы /NG обычно демонстрируют перекос колла, а это означает, что опционы колл часто торгуются богаче, чем соответствующие им равноудаленные опционы пут. Имея это в виду, трейдеры могли бы иметь возможность выйти из денег на стороне колл и при этом получить адекватный кредит, повысить свою безубыточность и повысить вероятность успеха. Стратегии опционов, которые используют преимущества вызова или «обратного» перекоса, включают соотношение вызовов, бабочку со сломанным крылом вызова, обратную нефритовую ящерицу и железные кондоры с динамической шириной, и это лишь некоторые из них.

Лично я буду рассматривать сетапы фьючерсных опционов /NG от медвежьих до нейтральных в течение следующих трех месяцев в надежде на боковое или нисходящее движение цены. Поскольку покупательная способность всегда имеет первостепенное значение для трейдеров с небольшими счетами, такими как мой, я выбираю стратегию опционов с определенным риском. Кроме того, учитывая волатильность в последние месяцы, наличие определенной прибыли и убытка при входе позволяет мне отойти от моей платформы и защитить себя, если я ошибаюсь.

Пример обратного графика прибылей и убытков Jade Lizard

Источник: вкусные работы

Пример диаграммы прибылей и убытков Call Broken Wing Butterfly

Источник: вкусные работы

Написано Кэти МакГарригл, ведущей программы «Концепции торговли опционами в прямом эфире», delicioustrade

Торгуйте умнее — подпишитесь на новостную рассылку DailyFX

Получайте своевременные и убедительные рыночные комментарии от команды DailyFX