💬 Российский рынок может уйти в боковик

Российский рынок может уйти в боковик

Российский фондовый рынок накануне сумел выкупить внутридневную коррекцию на фоне ослабевшего рубля: индекс МосБиржи подрос на 0,04% - до 3085,31 пункта, РТС опустился на 1,69% – до 999,8 пункта.

На утро среды, 9 августа, внешний фон остается негативным. Инвесторы встревожены действиями рейтингового агентства Moody's, понизившего рейтинги нескольких региональных небольших банков, указав, что готово сделать аналогичный шаг в отношении  крупных финансовых институтов, таких как Goldman, JPMorgan, Wells Fargo, Morgan Stanley. Опасения в отношения банковского сектора США накануне повлияли на европейские банковские бумаги, ко всему прочему дополнительное давление оказало решение правительства Италии ввести единовременный налог в 40% на сверхприбыль банков.

Ведущие американские фондовые индексы во вторник закрылись в умеренном минусе. Европейские площадки вчера также снизились. Однако в среду фьючерсы на основные европейские и американские индексы слегка корректируются вверх.

Азиатские площадки завершают торги по «медвежьи»: лишь корейский индекс KOSPI подрастает на 1,14%. Японский Nikkei в минусе на 0,4%. Гонконгский индекс Hang Seng снижается на 0,3%, индекс Shanghai Composite в минусе на 0,35%. Статистика Поднебесной вновь фиксирует дефляцию. Так, по данным Нацбюро статистики Китая, по итогам июля темпы роста розничных цен составили -0.3% гг против 0.0% год к году и 0,2% в июне-мае (прогнозировалось: -0,4%). Эксперты констатируют, что потребительский спрос в Поднебесной продолжает оставаться сдержанным из-за довольно ощутимых изменений в модели поведения китайцев в ковидное время, которые теперь заметно снизили свою покупательскую активность.

Нефть продолжает торговаться выше $85 за баррель Brent. Утром фьючерс на контракт Brent находится на уровне $85,95 за баррель (-0,27%), сорт Light в минусе на 0,05% до $82,69 за баррель. Сегодня Минэнерго США опубликует информацию по недельным запасам нефти в стране. Прогнозируется умеренный рост на 0,567 млн баррелей после значительного снижения на 17,049 млн баррелей неделей ранее. При этом данные Американского института нефти накануне вечером показали рост недельных запасов «черного золота» на 4,067 млн баррелей.

На товарных рынках тем временем преобладают смешанные настроения. Золото слабо корректируется вверх на 0,06% и в моменте торгуется на $1966 за унцию. Пшеница в минусе на 0,5% оценивается в $652 за тонну. При этом стоимость металлов платиновой группы приблизилась к многомесячным минимумам. Котировки платины опустились ниже $900 за тройскую унцию, за неполные три недели потеряв более 10%. Палладий дешевел на 9,5%. Инвесторы считают, что спрос на металлы в ближайшее время будет слабым на фоне сохранения жесткой монетарной политики ФРС и слабого восстановления экономики Китая.

На международном валютном рынке пара евро/доллар подрастает на 0,14%, торгуясь на отметке 1,098.

Доллар на МосБирже слегка слабеет по отношению к рублю на 0,04% и торгуется по 97,06 рубля, евро в плюсе на 0,08% до 106,55 рубля, юань в минусе на 0,08 до 13,4 рубля. На этой неделе поддержка налогового периода сойдет на нет и давление на российскую валюту может усилиться.

Динамика рубля тревожит инвесторов. Заместитель председателя Банка России Алексей Заботкин заявил, что регулятор может повысить ключевую ставку уже на следующем заседании совета директоров, которое состоится 15 сентября.

Новостной фон на локальном рынке в среду обещает быть достаточно информативный. В 11:00  мск состоится конференция Банка России о пилотном проекте по цифровому рублю. «Сбербанк» пуббликует финансовые результаты по РПБУ за 7 месяцев 2023 г.

«Полиметалл» раскроет производственные результаты за 2 квартал 2023 года. Мосбиржа проведет делистинг 22 фондов FinEx.

Сегодня же Минфин РФ проведет аукционы по размещению выпусков ОФЗ серий 26243 и 29024.

Говоря о перспективах рынка руководитель направления инвестиционного консультирования «Алор Брокер» Алексей Антонов отмечает, что индекс МосБиржи пытается снимать накопившуюся перекупленность не коррекцией, а уходом в боковик. «Пока границы диапазона колебания индикатора можно оценить как 2950-3200 пунктов. Но спрос на покупки остается, просто он уходит в дальние эшелоны. Вчера на ажиотаже раскупали электроэнергетику. Не видим фундаментальных причин для того, чтобы этот сектор был лучше рынка. В любой момент «электричество», особенно малоликвидное, может сильно скорректироваться. Впрочем, практика показывает, что размер снижения обычно намного меньше величины роста», - полагает эксперт.