🖥 Фундаментальный прогноз S&P 500, DAX 40 и ASX 200 на неделю вперед

Фундаментальный прогноз S&P 500, DAX 40 и ASX 200 на неделю вперед
👑 Premium-робот: получай более 20-ти торговых идей в день!
размер текста
+
-

Фундаментальный прогноз S&P 500, DAX 40 и ASX 200 на неделю вперед

  • На прошлой неделе индексу S&P 500 удалось пробить границу самого сдержанного 12-дневного диапазона этого года, но энтузиазм ФРС по поводу снижения темпов резко угас.
  • Несмотря на то, что в ближайшие недели существует множество рисков, связанных с ключевыми событиями, и до того, как произойдет настоящая утечка ликвидности в конце года, поведение цен на этой неделе может пострадать из-за ожидания решений ФРС и ЕЦБ на следующей неделе.
  • Одним из основных индексов, который будет иметь обновленное решение по ставке и выпуск ВВП за 3 квартал, является австралийский ASX 200.
  • Фундаментальный прогноз для S&P 500: медвежий

    Американские фондовые индексы предприняли значительные усилия, чтобы возродить изменчивый бычий тренд середины октября на прошлой неделе, и инвесторы попытались использовать пыл охлаждающего режима денежно-кредитной политики со стороны ФРС. Первоначальной искрой, которая зажгла быков, были комментарии председателя Джерома Пауэлла, в которых он попытался сбалансировать ожидания, заявив, что впереди снижение темпов ужесточения, а также предупредив, что окончательная пиковая ставка (также называемая «конечная ставка ') будет выше, чем ожидалось ранее. Хотя ни один из ориентиров не был особенно новым из-за усилий центрального банка по прогнозированию в последние месяцы, рынки первоначально двигались по ориентиру темпа, когда Доу продвигался к техническому «бычьему рынку» (20 процентов от структурных минимумов), в то время как S&P 500 поднялся выше своего 200 пунктов. -дневная скользящая средняя впервые с апреля. Тем не менее энтузиазм, который можно было бы предположить, был быстро поставлен под сомнение, когда любимый индикатор инфляции ФРС (дефлятор PCE) не вызвал никаких последствий, несмотря на его охлаждение, а удар NFP в конечном итоге отбросил рынок назад. То, что могло бы быть ясным курсом для быков на тему «замедление ставок», теперь превратится в мешанину нюансов. Поскольку ФРС находится в периоде отсутствия перед заседанием ФРС и не может направить ожидания, в то время как фактическое решение будет принято 14 декабря, сомнения будут заметной чертой ландшафта. И не забывайте, что мы также рассматриваем возможность и сроки рецессии. Такие события, как отчет ISM об активности в секторе услуг в понедельник и опрос потребительских настроений UofM в пятницу, подтолкнут к этой озабоченности.

    График S&P 500, наложенный на индекс волатильности VIX (дневной)

    График создан на платформе Tradingview

    Фундаментальный прогноз для DAX 40: медвежий

    Подобно своему аналогу Dow Jones Industrial Average в США, немецкий индекс DAX 40 сумел вернуться к техническому «бычьему рынку», хотя ему удалось это сделать за несколько недель до своего аналога. Что касается фундаментальной мотивации, стоящей за крупнейшей экономикой Европы, то в мировых фондовых рынках присутствует знакомое стремление к восстановлению, которое, похоже, в большей степени основано на спекулятивном аппетите, чем на подлинном фундаментальном вдохновении. В Европе наступление зимы вызовет озабоченность по поводу цен на энергоносители и дефицита, о которых давно предупреждают официальные лица. Поскольку нефть марки Brent по-прежнему торгуется с премией более чем на 5 долларов за баррель к стандарту WTI в США, а ЕС соглашается ограничить экспорт российской нефти до 60 долларов, экономическая боль будет усиливаться. Дальнейшее экономическое беспокойство вызывает ожидание ЕЦБ на фоне призывов ОЭСР и инфляционных ястребов закрыть разрыв процентных ставок с Федеральной резервной системой. Решение ЕЦБ по ставке от 15 декабря — на следующий день после заседания ФРС — вызовет столько же ожиданий, сколько и опасений. Учитывая премию, полученную рынками от минимумов 2022 года, отсутствие информации будет все больше вызывать беспокойство, а не оптимизм. Стоит следить за мерами экономического давления, одну из которых я привожу ниже: перевернутый итальянско-германский спред доходности 10-летних облигаций.

    График DAX 40, наложенный на итальянско-немецкий 10-летний дифференциал доходности (ежедневно)

    График создан на платформе Tradingview

    Фундаментальный прогноз для ASX200: нейтрально

    Там, где ожидание будет большой частью фундаментального ландшафта США и Европы на следующей неделе, для австралийского рынка будут предлагаться прямые катализаторы. ASX 200 удалось избежать официального «медвежьего рынка» (20-процентная коррекция от рекордных или структурных максимумов), от которого пострадали многие его коллеги, и впоследствии он оправился от своего неглубокого двойного дна на 38,2-процентной коррекции Фибоначчи после пандемии. восстановление сбежало около 6400. Теперь в пределах всего 4 процентов от возвращения к рекордным максимумам мы сталкиваемся с прямым взглядом как на здоровье австралийской экономики, так и на уровень ограничений (и доходности) в финансовой системе с решением по ставке РБА — среди других данных. Решение центрального банка будет принято во вторник утром и, как ожидается, приведет к дальнейшему повышению на 25 базисных пунктов, что поднимет базовую ставку до 3,10 процента. Это будет дросселем для экономической активности, но это замедление, которое приведет к более низкой пиковой доходности, чем у многих его глобальных аналогов (таких как FOMC, у которого текущая ставка составляет 4,00 процента, и ожидается, что пиковая доходность превысит 5,00 процента). в следующем году). Хотя это может быть благоприятным для активности, это также может сдерживать спекулятивные потоки, которые ищут более высокую доходность. Если ВВП за 3 квартал разочарует (ожидается, что он лишь немного понизит показатель по сравнению с предыдущим кварталом с 0,9 до 0,8 процента), это может стать серьезной фундаментальной проблемой.

    Диаграмма ASX 200, наложенная на австралийско-американский дифференциал доходности за 2 года (ежедневно)

    График создан на платформе Tradingview

    • прогноз по доллару
    • прогноз по золоту и нефти
    • новости forex 2022
    • курсы валют 2022
    • прогноз курса валюты 2022
    • технический анализ forex 2022
    • обзор валютного рынка форекс
    • купить валюту
    • EUR/USD
    • Brent
    • Gold
    • DXY

    Свежие новости по теме: Валютный рынок Форекс, нефть, золото и серебро

    Новости экономики

    💹 Торговые идеи

    Идея #1298 2024.03.28
    БСП ао [BSPB], с открытия рынка может появиться спекулятивное движение: вверх внутри дня, лучшая точка входа: 308.37
    Идея #1297 2024.03.27
    ТГК-1 [TGKA], с открытия рынка может появиться спекулятивное движение: вниз внутри дня. Лучшая точка входа: 0.0092548, старайтесь избегать открытия гэпом
    Больше новых торговых идей
    🌞
    🚀