🖥 Акции Roblox: этот аналитик видит достаточно причин, чтобы оставаться оптимистичными
Акции Roblox: этот аналитик видит достаточно причин, чтобы оставаться оптимистичными
Последнее ежеквартальное обновление Roblox (RBLX) ни в коем случае не было успешным. Платформа онлайн-игр не попала в верхнюю строчку и, что более заметно, в чистую. Бенджамин Блэк из Deutsche Bank говорит, что промах (скорректированная EBITDA в размере около 68 миллионов долларов меньше оценки Street в 100 миллионов долларов более чем на 30%) был вызван более высокими, чем ожидалось, расходами разработчиков, численностью персонала и затратами на инфраструктуру, такими как доверие и расходы на безопасность.
Тем не менее, инвесторы положительно отреагировали на публикацию, которую Блэк связывает в основном с бычьими заявлениями руководства по отчету о прибылях и убытках.
Во-первых, компания оптимистично отозвалась о тенденциях привлечения и удержания пользователей. Это особенно относится к пользователям, которых он приобрел в разгар пандемии. Например, до Covid для когорты 9–12 лет в США — значительной демографической группы для компании — DAU (среднедневное количество пользователей) составляло 2 миллиона, причем те, кто проводил на платформе менее 5 миллионов часов в неделю. Во время пандемии это число выросло до 3 миллионов DAU, проводящих 10 миллионов часов в неделю. Теперь компания удерживает 3 миллиона пользователей, которые тратят 8 миллионов часов в неделю.
«Это удержание лучше, чем наши предыдущие ожидания, и поэтому мы считаем, что оно отражает потенциально липкую пользовательскую базу в мире после COVID», — сказал Блэк.
Компания также выходит на зарубежные рынки, где, по мнению Блэка, есть «значительные взлетно-посадочная полоса и потенциал для дальнейшего роста». Например, инвестиции в центр обработки данных в Индии помогли обеспечить «быстрый рост»: количество пользователей увеличилось на 160% по сравнению с прошлым годом и составило немногим менее 1 миллиона DAU. Кроме того, компания также нацелилась на рост числа пользователей в Японии.
Есть также инициативы, направленные на увеличение монетизации, со специализированной командой «Экономика», которая «сосредоточена на повышении монетизации в час». Команда нацелена на три основные области — открытие, рекламу и каталог пользовательского контента — для обеспечения большего роста.
«В целом, — подытожил Блэк, — мы вышли из первого квартала с большей уверенностью в устойчивости роста пользователей и приятно удивлены динамикой удержания, особенно в отношении пользователей, привлеченных во время карантина».
Таким образом, Блэк подтвердил рекомендацию «Покупать» на RBLX, хотя целевая цена снижена с 60 до 45 долларов из-за «более низких оценок и более низкого рыночного мультипликатора». Не беспокойтесь, эта цифра по-прежнему предполагает потенциал роста на 38% по сравнению с текущими уровнями.
Глядя на консенсус-прогноз, основанный на 9 покупках, 5 удержаниях и 1 продаже, акции претендуют на консенсус-рейтинг умеренной покупки. Прогноз предусматривает годовой прирост в размере 29%, учитывая, что средняя целевая цена составляет 42 доллара.
Отказ от ответственности: мнения, выраженные в этой статье, принадлежат исключительно избранному аналитику. Контент предназначен для использования только в информационных целях. Очень важно провести собственный анализ, прежде чем делать какие-либо инвестиции.
- экономические новости 2022
- обзор рынка акций США
- новости американских компаний
- дивиденды американских компаний 2022
- фундаментальный анализ рынка
- как заработать деньги 2022
- какие акции купить
- акции роста США
- торговые идеи
- инвестидеи 2022
- технический анализ акций
Свежие новости по теме: Американский рынок акций
-
Акции и компании СШАчитать 1 мин.
Директор Sonic Healthcare меняет пакет акций
-
Акции и компании СШАчитать 1 мин.
Директор IMEXHS увеличил пакет акций
-
Акции и компании СШАчитать 1 мин.
Технический директор Birddog Бакстер завершает свой пост
-
Акции и компании СШАчитать 2 мин.
Французские акции: компания Kering (KER) предупреждает о прибыли из-за спада продаж Gucci
-
Акции и компании СШАчитать 3 мин.
Рост цен на медь застопорился: покупатели сопротивляются дальнейшему росту цен
-
Акции и компании СШАчитать 1 мин.
DRA Global ищет котировки на новые акции
-
Акции и компании СШАчитать 1 мин.
Lion Energy представляет финансовый обзор за 2023 год
-
Акции и компании СШАчитать 1 мин.
Чартерный зал REIT объявляет о смене руководства
-
Акции и компании СШАчитать 8 мин.
Рост креативной экономики может привести к росту акций Adobe Stock (NASDAQ:ADBE)