🎙 «Есть больше возможностей для роста»: Wells Fargo говорит, что покупайте эти две акции с двузначной доходностью

«Есть больше возможностей для роста»: Wells Fargo говорит, что покупайте эти две акции с двузначной доходностью

К концу прошлой недели рынки пошатнулись, поскольку горячие данные по индексу потребительских цен отправили основные индексы в штопор. Между тем, еще неизвестно, как ракетная и беспилотная атака Ирана на Израиль в субботу вечером повлияет на войну на Ближнем Востоке и повлияет на настроения рынка на предстоящей неделе.

Глядя на более широкую картину того, куда движутся рынки, по мнению Криса Харви, главного стратега по акциям Wells Fargo, инвесторам не следует слишком беспокоиться прямо сейчас. «Есть больше возможностей для роста», — говорит он нам в недавней заметке о текущих рыночных условиях. Харви ожидает, что акции продолжат расти; теперь он прогнозирует индекс S&P 500 на конец года на уровне 5535 по сравнению с предыдущим значением 4625, что подразумевает прирост на 8% от текущих уровней.

«На наш взгляд, — говорит Харви, объясняя свою позицию, — бычий рынок, история долгосрочного роста ИИ и концентрация индексов сместили внимание инвесторов от традиционных показателей оценки к долгосрочным показателям роста и дисконтирования. С конца 2022 года пороги оценки инвесторов, похоже, снизились, а временные горизонты увеличились, что является результатом этого векового оптимизма. Мы снизили нашу премию за риск по акциям до нуля более года назад, и теперь фокус смещается на 2025 год».

Опираясь на это, фондовые аналитики Wells Fargo ищут акции, которые выиграют, когда возобновится бычий рост. В этом году они выбрали две акции с двузначной доходностью, и анализ банков данных TipRanks показывает, что каждая из них получила рейтинг «Сильная покупка», согласно консенсус-прогнозу. Вот подробности и комментарии Wells Fargo.

ГитЛаб (GTLB)

Прежде всего, это GitLab, DevOps-фирма, создавшая платформу с открытым исходным кодом для DevSecOps. Это звучит как пустословие, но специалисты в этой области поймут: GitLab предлагает своим клиентам специализированное платформенное решение для оптимизации быстрой и эффективной разработки программного обеспечения и получения высокой прибыли от конечного продукта. Как уже отмечалось, платформа GitLab предлагается как программное обеспечение с открытым исходным кодом; Основополагающая теория компании заключалась в том, что «каждый может внести свой вклад». Модель компании с открытым исходным кодом позволяет всем ее пользователям, если они того пожелают, вносить вклад в код платформы; в результате модель отличается быстрыми темпами инноваций.

Платформа с открытым исходным кодом также напрямую связана с бизнес-моделью GitLab «freemium», где базовый уровень доступа и обслуживания доступен всем пользователям, в то время как функциональность и обновления более высокого уровня, а также более масштабная поддержка доступны для платных подписчиков. GitLab утверждает, что у него 1 миллион платящих активных пользователей из примерно 30 миллионов пользователей; Что касается бизнеса, в компании работает около 2000 человек в 60 странах мира, и более 3300 активных участников вносят дополнения в код платформы с открытым исходным кодом.

В последние месяцы и недели GitLab начал внедрять технологию ИИ в свою программную платформу в рамках общей стратегии, которая будет использовать ИИ, особенно генеративный ИИ, для «решения болевых точек клиентов», то есть для решения наиболее насущных проблем пользователей. и создайте безупречный опыт. GitLab сотрудничает с Google, чтобы использовать технологию генеративного искусственного интеллекта технологического гиганта в собственной облачной инфраструктуре; использование технологии внутри собственного облака GitLab позволит компании обеспечить конфиденциальность и безопасность своих клиентов.

Помимо развития искусственного интеллекта, GitLab также недавно приобрела Oxeye. Сделка по приобретению, о которой было объявлено в прошлом месяце, перенесет облачные приложения безопасности Oxeye и возможности управления рисками на платформу GitLab, а также расширит возможности GitLab в анализе состава программного обеспечения и соблюдении нормативных требований. GitLab также получит возможность отслеживать уязвимости из кода в облако, что является важной областью для компании с открытым исходным кодом.

Что касается финансовой стороны, GitLab последний раз сообщала о результатах за четвертый квартал 24 года, который закончился 31 января. Выручка за квартал составила $163,8 млн, что на 33% больше, чем за аналогичный период прошлого года, и превзошла прогнозы на $5,54 млн. GitLab сообщил о прибыли в размере 15 центов на акцию по показателям, не предусмотренным GAAP, что превзошло прогноз на 7 центов на акцию.

С другой стороны, в прогнозе GitLab на 2025 финансовый год прогнозировался диапазон выручки от $725 до $731 млн, в то время как аналитики надеялись увидеть прогноз выручки на уровне $732,2 млн. Акции GitLab упали на 21% после падения, и с тех пор акции так и не восстановились.

Однако, освещая эти акции для Wells Fargo, аналитик Майкл Террин впечатлен переходом компании на искусственный интеллект и возможностями, предоставляемыми инвесторам текущим относительным дисконтом на акции. Он пишет: «Мы считаем, что GTLB имеет хорошие возможности для того, чтобы извлечь выгоду из попутного ветра genAI, учитывая его вариант использования генерации кода в Duo Pro — вероятно, самый ранний вариант использования genAI, который, по нашему мнению, будет принят в программном обеспечении. По нашим оценкам, текущая годовая доходность GTLB может составить до 750 миллионов долларов США, благодаря как добавлению AI SKU, так и постепенному обновлению клиентов… С учетом скидки на акции -21% (теперь -23%) с четвертого квартала, 25 финансовый год модель, которая сейчас настроена более консервативно, и цикл продуктов, основанный на искусственном интеллекте, обретает форму, мы видим оппортунистический вход в акции GTLB».

Чтобы количественно оценить свой прогноз по акциям, Террин оценивает акции как «Выше рынка» («Покупать») с целевой ценой в $70, что указывает на потенциал роста на 22,5% в ближайшие месяцы. (Чтобы посмотреть послужной список Туррина, нажмите здесь.)

20 недавних обзоров аналитиков GitLab разбиты на 16 покупок и 4 удержания, что соответствует консенсус-рейтингу «Сильная покупка». Акции оценены в $57,07, а их средняя целевая цена в $73,35 предполагает потенциал роста на 28,5% в течение одного года. (См. прогноз акций GitLab.)

понедельник.com (MNDY)

Продолжая работать в технологическом секторе, мы обратим внимание на monday.com, компанию, занимающуюся облачным программным обеспечением, которая предлагает клиентам ряд продуктов для управления работой. К ним относятся инструменты оптимизации офисных систем, управление проектами и CRM, а также инструменты маркетинга и продаж, и все это предлагается на облачной платформе. monday.com ориентирует свои продукты на корпоративных клиентов любого масштаба, делая платформу доступной для подписчиков по модели «программное обеспечение как услуга». В число своих клиентов компания может включить такие имена, как Coca-Cola и Uber.

monday.com был основан в 2012 году, и за первое десятилетие своей работы компания завоевала широкое признание благодаря своей репутации в области качества и поддержки, а также своей простой в использовании платформе с низким уровнем кода и без кода. Клиенты могут быстро адаптировать существующие системы управления работой в соответствии со своими потребностями, основываясь на уникальных бизнес-моделях, методах работы с персоналом и масштабах операций.

С момента запуска своего продукта в 2014 году эта компания стала лидером в области программного обеспечения для управления работой. В компании работает более 1800 сотрудников, а линейка продуктов доступна примерно в 200 странах, и ее ежедневно используют более 225 000 корпоративных клиентов. Следует отметить, что 2295 клиентов в понедельник принесли более 50 000 долларов ежегодного регулярного дохода каждый.

Последний показатель из отчета компании за 4 квартал 23 года вырос на 56% по сравнению с аналогичным периодом прошлого года, а также 833 клиентов с годовым регулярным доходом более 100 000 долларов США, что на 58% больше, чем в прошлом году. В целом за квартал monday.com заработал $202,6 млн, что на 35% больше, чем ожидалось, и на $4,83 млн больше, чем ожидалось. Чистая прибыль в размере 65 центов на акцию по показателям не по GAAP оказалась на 35 центов выше прогнозов.

Возвращаясь к Wells Fargo, отметим, что позицию компании четко изложил аналитик Майкл Берг, который видит большой потенциал в этой компании и ее акциях. Берг пишет: «Мы считаем monday.com лидером на большом рынке стоимостью более 150 миллиардов долларов. Благодаря дифференцированной платформе управления работой, MNDY имеет ряд надежных рычагов роста для захвата доли рынка и обеспечения устойчивого роста, в том числе: 1) продвижение на более высокий рынок в рамках предприятия; 2) быстро расширяющийся набор продуктов для продвижения и перекрестных продаж; 3) использование растущей партнерской сети для повышения осведомленности и стратегических отношений; и 4) изменения цен».

Эти комментарии подтверждают начало освещения аналитиком рейтинга «Выше рынка» («Покупать»), а его целевая цена, установленная на уровне $260, предполагает рост акций на 34,5% в течение следующих 12 месяцев. (Чтобы посмотреть послужной список Берга, нажмите здесь.)

В целом, monday.com недавно дал 16 рекомендаций, в том числе 14 «покупать» и 2 «держать», что соответствует консенсус-прогнозу «Сильная покупка». Акции оценены в $193,11, а их средняя целевая цена в $256,21 почти столь же оптимистична, как и прогнозы WF, что предполагает потенциал роста на 33% на горизонте одного года. (См. прогноз акций monday.com.)

Чтобы найти хорошие идеи для торговли акциями по привлекательной оценке, посетите сайт TipRanks «Лучшие акции для покупки», инструмент, который объединяет всю аналитическую информацию TipRanks по акциям.

Отказ от ответственности: мнения, выраженные в этой статье, принадлежат исключительно представленным аналитикам. Содержимое предназначено для использования только в информационных целях. Очень важно провести собственный анализ, прежде чем делать какие-либо инвестиции.